ابق على اطلاع بالتحديثات المجانية
ببساطة قم بالتسجيل في الاستثمار البيئي والاجتماعي والحوكمة myFT Digest – يتم تسليمه مباشرة إلى صندوق الوارد الخاص بك.
قضت محكمة فيدرالية أمريكية بأن شركة الخطوط الجوية الأمريكية خذلت العمال من خلال اختيار شركة بلاك روك لإدارة جزء من نظام معاشاتها التقاعدية، حيث ادعى القاضي أن أكبر شركة لإدارة الأصول في العالم ملوثة بـ “النشاط البيئي والاجتماعي والحوكمة”.
ويؤكد الحكم الذي أصدره قاضي مقاطعة شمال تكساس، ريد أوكونور، كيف تواجه الشركات الأمريكية مخاطر قانونية متزايدة بشأن السياسات البيئية والاجتماعية والحوكمة والتنوع والشمول.
وتأتي أحكام أوكونور وسط حرب ثقافية في الولايات المتحدة حول البرامج التي تروج لكل شيء من التنوع العرقي إلى حماية البيئة. وقد اعترض الرئيس المنتخب دونالد ترامب وحلفاءه مثل إيلون ماسك بشدة على هذه المخططات وبدأت بعض الشركات في عكسها قبل يوم التنصيب في وقت لاحق من هذا الشهر.
وقال جوش ليختنشتاين، الشريك في شركة المحاماة Ropes & Gray: “هذه (القضية) لا تتعلق بالأموال البيئية والاجتماعية والحوكمة على الإطلاق”. وقال إنها كانت واحدة من أكبر القضايا التي يجب مراقبتها في جميع الدعاوى القضائية التي رفعتها صناديق التقاعد الأمريكية، لأن “هذا، بالنسبة لي، يبدو وكأنه نفس الادعاء يمكن تقديمه ضد أي خطة 401 ألف في أمريكا”.
وقد تابعت الجماعات المحافظة هذا النوع من القضايا في السنوات الأخيرة، وسعت إلى اختيار القضاة الذين تعتقد أنهم سيقفون إلى جانبها. ورفض أوكونور، الذي عينه جورج دبليو بوش، الشهر الماضي اتفاق الإقرار بالذنب الذي أبرمته شركة بوينج 737 ماكس مع وزارة العدل الأمريكية بشأن البنود المرتبطة بالتنوع والمساواة والشمول.
زعمت الدعوى الجماعية لشركة الخطوط الجوية الأمريكية، التي رفعها طيار في عام 2023، أن شركة النقل قد انتهكت واجباتها الائتمانية تجاه الموظفين في خطتها 401k من خلال توظيف مديري الاستثمار “الذين يتبعون أجندات سياسية يسارية من خلال استراتيجيات ESG”. ولم تذكر الشكوى شركة بلاك روك، ومدير الأصول ليس طرفًا في الدعوى.
ومع ذلك، استغل أوكونور علاقة بلاك روك مع الخطوط الجوية الأمريكية باعتبارها أكبر مدير استثمار لخطة 401 ألف الخاصة بها. يتألف نظام الادخار من صناديق المؤشرات السلبية والصناديق النشطة، لكنه لم يتضمن أي استراتيجيات خاصة بالحوكمة البيئية والاجتماعية والحوكمة.
لكنه قال إن تصويت بلاك روك في عام 2021 لصالح صندوق التحوط Engine No. 1 في معركتها بالوكالة مع شركة الطاقة العملاقة إكسون موبيل – من بين أصوات أخرى – يرقى إلى “نشاط في مجال المعايير البيئية والاجتماعية والحوكمة”. وقال أوكونور إن الخطوط الجوية الأمريكية “سمحت لشركة بلاك روك بمواصلة إدارة أصول الخطة بمليارات الدولارات (401 ألفًا) سعيًا لتحقيق مصالح غير اقتصادية تتعلق بالجوانب البيئية والاجتماعية والحوكمة”.
حكم أوكونور بأن شركة الخطوط الجوية الأمريكية قد انتهكت واجبها الائتماني المتمثل في الولاء للمشاركين في الخطة من خلال الفشل في الفصل بين “مصالح شركة بلاك روك، البيئية والاجتماعية والحوكمة”، وكذلك أهداف الشركة الخاصة، “مما أدى إلى تلاقح غير مسموح به”. لكنه قال إن أمريكا لم تنتهك واجبها الحكيم “فيما يتعلق بتصميم وتنفيذ عملياتها لمراقبة الخطة”.
أرجأ القاضي الحكم بشأن ما إذا كان المشاركون في الخطة قد تكبدوا أي خسائر.
ولم تستجب أمريكان وبلاك روك لطلبات التعليق.
تقارير إضافية من كلير بوشي
