فتح Digest محرر مجانًا
تختار رولا خالاف ، محررة FT ، قصصها المفضلة في هذه النشرة الإخبارية الأسبوعية.
تم تثبيت بانكس وول ستريت بالديون من استحواذ إيلون موسك بقيمة 44 مليار دولار من تويتر على قطع كبيرة من حزمة القروض للمستثمرين يوم الأربعاء ، مما يسمح بمقابض من المقرضين بالخروج من أصعب تمويل الاستحواذ في السنوات الأخيرة.
تمكنت البنوك من بيع 5.5 مليار دولار من القروض الأجل ، بعد بيع ما يقرب من مليار دولار من نفس الديون الأسبوع الماضي ، بمساعدة من ازدهار مصلحة المستثمر في الأصول ، وفقا للأشخاص الذين تم إطلاعهم على الأمر. تم تفريغ الدين الذي تم بيعه يوم الأربعاء بخصم صغير فقط ، حيث تم بيعه بسعر 97 سنتًا على الدولار.
كانت الصفقة لحظة محورية بالنسبة للبنوك ، التي كان عليها تمويل استيلاء Musk لعام 2022 على أنفسهم بعد ملكيته للأعمال التجارية ، التي أعيدت تسميتها الآن X ، والحماس الأوسع في السوق المقيد للديون.
تُرك الآن البنوك ، بقيادة مورغان ستانلي ، بنك أوف أمريكا وباركليز ، تحمل مبلغًا إضافيًا بقيمة 6 مليارات دولار من الديون المرتبطة بالاستحواذ ، والتي تعتبر أكثر خطورة من القروض التي باعوها خلال الأسبوع الماضي. شاركت MUFG و BNP Paribas و Mizuho و Société Générale في الصفقة.
ورفض Bofa و Morgan Stanley و Barclays و BNP Paribas و SoCgen التعليق ، في حين أن البنكين الآخرين لم يردوا على طلبات التعليق.
اجتذبت مبيعات الديون خلال الأسبوعين الماضيين قائمة واسعة من المجموعات البارزة ، بما في ذلك Citadel و Apollo Global Management و Pimco و Diameter Capital. رفضت المجموعات التعليق.
وقال أشخاص مطلعون على الصفقة إن شهية المستثمر في ديون تويتر تم تعزيزها من خلال علاقة موسك مع الرئيس الأمريكي دونالد ترامب بالإضافة إلى عودة بعض المعلنين الذين كانوا قد انسحبوا من قبل من الموقع. وقد أثبت ذلك أنه نعمة إنقاذ للبنوك التي صعدت لتمويل الصفقة ، بالنظر إلى أن بعض صناديق التحوط قد قدمت مورغان ستانلي وآخرون 60 سنتًا فقط على الدولار في عام 2023 لإخراج الديون عن أيديهم.
وأضاف مدير الأموال الذي أبرم الصفقة أنه كان الوقت المناسب للبنوك للبيع ، مشيرًا إلى “ذاكرة التخزين المؤقت لـ Elon”. إنه FOP ، صديق للرئيس “.
تأتي الصفقة في الوقت الذي اشتبك فيه Musk لاستعادة X إلى الصحة المالية بعد أن فر المعلنون من المنصة بسبب المخاوف بشأن نهجها اليدين في الاعتدال ومخاطر سلامة العلامة التجارية.
ومع ذلك ، فقد شهدت الشركة ارتفاعًا في الأعمال التجارية والشراكات الجديدة هذا العام في أعقاب Musk بشكل متزايد في ترسيخ القوة في إدارة ترامب. عززت Amazon الإنفاق التسويقي في يناير.
